贷款出售

贷款出售是银行业务中的一种，指银行将资产负债表上的贷款资产转化为可在市场交易的证券，然后出售给第三方，以筹集资金并获取手续费收入。这一过程通常发生在银行向借款人提供贷款时，而不是通过签订贷款合同。贷款出售可分为有追查权和无追查权两种形式，其中可转让贷款证是典型的例子。追索权是持有票据的人在特定情况下向票据发行人或其他债务人请求支付款项的权利。

历史与发展

贷款出售起源于1983年，随着20世纪80年代国际金融市场的证券化进程，大银行为了争夺市场份额而进行了创新。这项业务的发展受到了20世纪80年代大规模公司并购的影响，以及国际债务危机带来的发展中国家债务二级市场的兴起。纽约和伦敦的大型商业银行、投资银行之间形成的股票市场，促进了贷款出售业务的增长。国际债务市场逐渐细分，出现了布雷迪债券市场、主权债券市场、正常贷款市场和不良贷款市场等多个子市场。

形式与类型

贷款出售的形式多样，可以根据权利、义务转让的程度进行分类。常见的形式包括参与、转让和代替。参与型贷款出售中，购买者只具备有限的契约控制权，且通常不会直接与借款人接触。转让型贷款出售则是直接将贷款关系及其相关权利转让给购买者。代替型贷款出售则是将所有权利、义务都转移给购买者，使原始银行完全退出。

作用

贷款出售对银行和借款人均有积极的作用。银行可以通过出售贷款获得更多盈利机会，规避管制，并实现贷款组合的多元化。而对于借款人来说，贷款出售增加了融资的便利性，降低了借贷成本。

法律与合规

贷款出售的合法性问题是开展贷款证券化的前提。各国法律对银行能否开展贷款证券化以及信贷资产转让的规定有所不同。真实性及相关问题是确保贷款证券化风险降低的关键，许多国家法律要求原始权益人必须将资产池彻底转移给特殊目的实体（SPV），以实现破产风险隔离。SPV的设立和经营也需要遵守相应的法律法规。

参考资料

贷款出售有哪些类型,商业银行为何要从事贷款出售?.百度教育.2024-10-26

贷款出售.百度文库.2024-10-26